Koncernens kassaflöden
| Koncernens kassaflöden | ||||||
| MSEK | Not | 2024 | 2023 | |||
| Consolidated cash flows | ||||||
| SEK millions | Note | 2024 | 2023 | |||
| Rörelseverksamheten | Operating activities | |||||
| Rörelseresultat | Operating income | 10 435 | 9 256 | |||
| Återläggning av avskrivningar | Adjustment for depreciation and amortization | 2 418 | 2 524 | |||
| Återläggning av andra ej kassaflödespåverkande poster | Adjustment for other non-cash items | 78 | -419 | |||
| Kassamässigt rörelseöverskott | Operational cash surplus | 12 931 | 11 361 | |||
| Betalda skatter | Taxes paid | -2 359 | -1 933 | |||
| Kassaflöde från rörelseverksamheten före förändring av rörelsekapital | Cash flow from operating activities before changes in working capital | 10 572 | 9 428 | |||
| Förändring av rörelsekapital: | Changes in working capital: | |||||
| Ökning(-)/minskning(+) av fordringar | Increase(-)/decrease(+) of receivables | -593 | -1 319 | |||
| Ökning(-)/minskning(+) av lager | Increase(-)/decrease(+) of inventories | 16 | -652 | |||
| Ökning(+)/minskning(-) av skulder | Increase(+)/decrease(-) of liabilities | 2 267 | 2 373 | |||
| Ökning(+)/minskning(-) av avsättningar | Increase(+)/decrease(-) of provisions | -103 | -661 | |||
| Ökning(-)/minskning(+) av rörelsekapitalet | Increase(-)/decrease(+) in working capital | 1 587 | -259 | |||
| Kassaflöde från rörelseverksamheten | Cash flow from operating activities | 12 159 | 9 169 | |||
| Investeringsverksamheten | Investing activities | |||||
| Investeringar i anläggningstillgångar | Investments in fixed assets (Capex) | -3 336 | -2 440 | |||
| Försäljning av anläggningstillgångar | Divestment of fixed assets | 105 | 90 | |||
| Förvärv av verksamheter | Acquisition of businesses | 17 | 17 | -50 | -337 | |
| Kassaflöde från investeringsverksamheten | Cash flow from investing activities | -3 281 | -2 687 | |||
| Finansieringsverksamheten | Financing activities | |||||
| Erhållna räntor och utdelningar | Received interests and dividends | 183 | 168 | |||
| Betalda räntor | Paid interests | -520 | -489 | |||
| Realiserade finansiella kursvinster | Realized financial exchange gains | 50 | 52 | |||
| Realiserade finansiella kursförluster | Realized financial exchange losses | -221 | -536 | |||
| Utdelningar till moderbolagets ägare | Dividends to owners of the parent | -3 100 | -2 480 | |||
| Utdelningar till innehav utan bestämmande inflytande | Dividends to non-controlling interests | -33 | -18 | |||
| Ökning(-) av finansiella tillgångar | Increase(-) of financial assets | -453 | -555 | |||
| Minskning(+) av finansiella tillgångar | Decrease(+) of financial assets | 542 | 11 | |||
| Ökning av upplåning | Increase of loans | 1 664 | 2 400 | |||
| Amortering av lån | Amortization of loans | -4 850 | -4 096 | |||
| Kassaflöde från finansieringsverksamheten | Cash flow from financing activities | -6 738 | -5 543 | |||
| Årets kassaflöde | Cash flow for the year | 2 140 | 939 | |||
| Likvida medel vid årets början | Cash and cash equivalents at the beginning of the year | 5 135 | 4 352 | |||
| Omräkningsdifferens i likvida medel | Translation difference in cash and cash equivalents | 94 | -156 | |||
| Likvida medel vid årets slut | Cash and cash equivalents at the end of the year | 26 | 26 | 7 369 | 5 135 | |
| Fritt kassaflöde per aktie (SEK) * | Free cash flow per share (SEK) * | 21,60 | 16,50 | |||
| Investeringar i relation till nettoomsättningen | Capex in relation to net sales | 5,0% | 3,8% | |||
| Genomsnittligt antal aktier | Average number of shares | 413 326 315 | 413 326 315 |
* Fritt kassaflöde är ett alternativt nyckeltal. Det är summan av kassaflödet från rörelseverksamheten, investeringar och försäljning av anläggningstillgångar.
Kommentarer till koncernens kassaflöden
För närmare kommentarer kring vissa enskilda rader i kassaflödesanalysen hänvisas till not 17 och 26.
Kassaflöde från rörelseverksamheten
Ökningen i kassaflödet från rörelseverksamheten under 2024 förklaras av ökningen av rörelseresultatet och en minskning av rörelsekapitalet.
Likvida medel
Posten likvida medel utgörs av kassa och banktillgodohavanden.
Kassaflöde
Kassaflödet från rörelse- och investeringsverksamheten uppgick till MSEK 8 878 (6 482) under 2024. Av detta utgjorde företagsförvärv MSEK -50 (-337).
Återläggning av andra poster som inte påverkar kassaflödet
Poster som inte påverkar kassaflödet avser främst realiserade vinster och förluster i samband med försäljning av tillgångar. Dessa måste elimineras eftersom kassaeffekten av avyttringar av anläggningstillgångar och verksamheter rapporteras separat under kassaflöde från investeringsaktiviteter.
Rörelsekapital
Rörelsekapitalet minskade med MSEK 1 587 (-259) under 2024, främst på grund av att rörelseskulderna ökat samtidigt som lager och fordringar inte förändrats mycket sedan föregående år.
Investeringar
Investeringar i anläggningstillgångar har uppgått till MSEK -3 336 (-2 440) under 2024.
Investeringar har främst genomförts i Energy divisionen och Operations & Övrigt.
Avskrivningar
De planenliga avskrivningarna, exklusive allokerade övervärden, uppgick till MSEK 1 764 (1 559) under året.
Förvärv och avyttring av verksamheter
Inga nya förvärv eller signifikanta avyttringar har genomförts under 2024. För en analys av den påverkan på kassaflödet som förvärv och avyttring av verksamheter har haft, se not 17.
Fritt kassaflöde per aktie
Det fria kassaflödet per aktie uppgår till SEK 21,60 (16,50).